ما هو Inventory Carrying Cost Calculator?
▾
تكلفة الحمل (وتسمى أيضًا تكلفة الاحتفاظ أو تكلفة حمل المخزون) هي التكلفة السنوية الإجمالية للاحتفاظ بوحدة واحدة من المخزون في المخزون لمدة عام واحد. إنها إحدى فئتي التكلفة الرئيسيتين في إدارة المخزون - إلى جانب تكاليف الطلب/الإعداد - وتمثل العبء المالي للاحتفاظ بالبضائع في المستودع بدلاً من تحويلها إلى نقد من خلال البيع. يعد فهم التكلفة الدفترية أمرًا ضروريًا لحساب كمية الطلب الاقتصادي، وتحسين المخزون الآمن، وقرارات الاستثمار في المخزون. يتم التعبير عن تكلفة الحمل عادةً كنسبة مئوية من متوسط قيمة المخزون وتتضمن أربعة مكونات رئيسية: تكلفة رأس المال (تكلفة الفرصة البديلة للأموال المقيدة في المخزون، أو تكلفة الفائدة الفعلية إذا تم تمويلها)، وتكلفة التخزين (مساحة التخزين، والمرافق، والتأمين للمنشأة)، وتكاليف المناولة والإدارة (العمالة لنقل المخزون وإحصائه وإدارته)، وتكاليف المخاطر (التقادم، والانكماش/السرقة، والضرر، والتدهور). بالنسبة لمعظم الشركات، تتراوح تكلفة الحمل من 20 إلى 30٪ من قيمة المخزون سنويًا، على الرغم من أن الصناعات كثيفة رأس المال أو الشركات ذات المخزون عالي المخاطر (الأزياء والإلكترونيات ذات التقادم السريع) يمكن أن تشهد معدلات تتراوح بين 35 إلى 50٪. إن تأثير تكلفة الحمل عميق بالنسبة للشركات ذات الاستثمارات الكبيرة في المخزون. الشركة المصنعة التي تمتلك مخزونًا متوسطًا بقيمة 10 ملايين دولار بمعدل حمل 25٪ تدفع 2.5 مليون دولار سنويًا كتكاليف حمل - بغض النظر عما إذا كانت تلك البضائع تتحرك أو تظل خاملة. هذه التكلفة غير مرئية إلى حد كبير في البيانات المالية القياسية (تظهر على شكل إيجار مستودع، وإهلاك، وتأمين وليس كبند يسمى "تكلفة حمل المخزون")، وهذا هو السبب في أن العديد من الشركات تقلل بشكل مزمن من تكلفة الاحتفاظ بمخزونها. يعد تقليل تكلفة الحمل محركًا رئيسيًا للتصنيع الخالي من الهدر، واستراتيجيات المخزون في الوقت المناسب، وبرامج تمويل سلسلة التوريد مثل الخصم الديناميكي وتمويل سلسلة التوريد (العوملة العكسية) التي تقلل مكون التكلفة الرأسمالية من خلال السماح بتحصيل المدفوعات بشكل أسرع.
DigiCalcs delivers precision-engineered tools for engineers and STEM professionals.
الصيغة
▾
تكلفة الحمل السنوية لكل وحدة:
CC = تكلفة الوحدة × معدل الحمل٪
إجمالي تكلفة الحمل السنوية:
إجمالي CC = متوسط قيمة المخزون × معدل الحمل٪
متوسط قيمة المخزون = (مخزون الدورة / 2 + مخزون الأمان) × تكلفة الوحدة
مكونات معدل الحمل:
معدل الحمل % = تكلفة رأس المال % + التخزين % + المناولة % + المخاطر %
انهيار المكونات النموذجية:
تكلفة رأس المال: 8-15% (WACC أو معدل الاقتراض)
التخزين: 2-5% (الإيجار والمرافق والأرفف)
المناولة: 1-3% (العمالة والمعدات)
التقادم: 1-10% (الموضة/الإلكترونيات: مرتفع؛ السلعة: منخفض)
التأمين: 0.5-2%
الانكماش/الضرر: 0.5-2%
المجموع: 13-37% (عادة 20-30%)
مثال عملي:
متوسط المخزون: 10000 وحدة بسعر 20 دولارًا للوحدة = قيمة 200000 دولار
معدل التكلفة الرأسمالية: 12%، التخزين: 4%، المناولة: 2%، المخاطر: 4%
معدل الحمل: 22%
التكلفة الدفترية السنوية: 200000 دولار × 22٪ = 44000 دولار في السنةشرح المتغيرات
▾
| رمز | الاسم | وحدة | الوصف |
|---|---|---|---|
| H | تكلفة القابضة السنوية لكل وحدة | $/unit/year | إجمالي التكلفة السنوية للاحتفاظ بوحدة واحدة في المخزون = تكلفة الوحدة × معدل الحمل٪ |
| CR | معدل الحمل | %/year | إجمالي تكلفة الاحتفاظ السنوية كنسبة مئوية من قيمة المخزون - مجموع رأس المال والتخزين والمناولة ومكونات المخاطر |
| AIV | متوسط قيمة المخزون | $ | متوسط قيمة المخزون المحتفظ به بالدولار = (مخزون السلامة + مخزون الدورة / 2) × تكلفة الوحدة |
| CC | معدل تكلفة رأس المال | % | تكلفة الفرصة البديلة أو معدل التمويل لرأس المال المرتبط بالمخزون - عادة المتوسط المرجح لتكلفة رأس المال أو معدل الاقتراض |
| OBS | معدل التقادم | %/year | النسبة السنوية لقيمة المخزون المتوقع شطبها بسبب التقادم أو انتهاء الصلاحية أو تغيرات السوق |
| TC | إجمالي تكلفة الحمل | $/year | إجمالي التكلفة السنوية للاحتفاظ بجميع المخزون = متوسط قيمة المخزون × معدل الحمل٪ |
كيفية Inventory Carrying Cost Calculator
▾
- 1حدد عنصر تكلفة رأس المال - استخدم متوسط تكلفة رأس المال المرجح لشركتك (WACC) إذا كان ممولًا بالأسهم، أو معدل الاقتراض الفعلي لتمويل المخزون إذا كان ممولًا بالدين. بالنسبة للشركات الخاصة التي لا تحتوي على المتوسط المرجح لتكلفة رأس المال (WACC) رسميًا، استخدم تكلفة الفرصة البديلة لرأس المال: العائد الذي يمكن أن تكسبه من خلال استثمار الأموال في مكان آخر.
- 2احسب تكلفة التخزين لكل وحدة - قم بتقسيم إجمالي تكاليف المستودعات السنوية (الإيجار/الاستئجار، والمرافق، والأرفف، والتأمين للمبنى) على متوسط الوحدات المخزنة. بالنسبة للمستودع المشترك، قم بتخصيص التكاليف بما يتناسب مع المساحة المكعبة التي يشغلها كل SKU.
- 3حساب تكلفة المناولة لكل وحدة - بما في ذلك العمالة اللازمة للاستلام والتخزين والعد الدوري والانتقاء والتعبئة وأي معالجة للمرتجعات المخصصة خلال فترة الحجز.
- 4تقدير تكاليف المخاطر - يعتمد معدل التقادم بشكل كبير على فئة المنتج (5-30% للأزياء/الإلكترونيات، 1-3% للسلع)؛ معدل الانكماش (1-3% لمعظم متاجر التجزئة)؛ معدل الضرر/التدهور (0.5-2%). استخدم بيانات الشطب والانكماش التاريخية حيثما كان ذلك متاحًا.
- 5جمع كافة المكونات للحصول على نسبة معدل الحمل السنوي؛ اضرب في تكلفة الوحدة للحصول على التكلفة الدفترية السنوية لكل وحدة.
- 6احسب إجمالي التكلفة الدفترية عن طريق ضرب معدل الدفتر في متوسط قيمة المخزون (متوسط مخزون الدورة + مخزون السلامة × تكلفة الوحدة).
- 7استخدم معدل التكلفة الدفترية في EOQ وحسابات المخزون الآمن، وقم بتقييم مشاريع تقليل المخزون من خلال مقارنة وفورات تكلفة الدفتر السنوية بالاستثمار المطلوب لتحقيق التخفيض.
أمثلة محلولة
▾
تواجه الإلكترونيات خطر التقادم بنسبة 15% مع استبدال الطرازات الجديدة بالقديمة. بمعدل حمل يبلغ 33%، فإن الاحتفاظ بمبلغ 1.5 مليون دولار من مخزون الإلكترونيات يكلف 495 ألف دولار سنويًا - مما يجعل ممارسات المخزون الهزيل أمرًا بالغ الأهمية لشركات الإلكترونيات الاستهلاكية.
لا يصبح الفولاذ قديمًا، لذا فإن معدل الحمل البالغ 19.5٪ مدفوع بشكل أساسي بالتكلفة الرأسمالية والتخزين. ومع ذلك، عند سعر 800 دولار للوحدة وكميات مخزون عالية نموذجية لموزعي الصلب، يكون إجمالي تكاليف الحمل كبيرًا.
يؤدي تخزين السلسلة الباردة (10%) ومخاطر التلف (20%) إلى ارتفاع معدلات حمل المواد القابلة للتلف إلى 45%. وبهذا المعدل، فإن تكلفة الاحتفاظ بـ 100 ألف وحدة تبلغ 225 ألف دولار سنويًا، وهو ما يبرر نماذج التسليم في الوقت المناسب التي يستخدمها تجار التجزئة للبقالة.
يؤدي خفض متوسط المخزون من 5 مليون دولار إلى 3.5 مليون دولار (تخفيض بنسبة 30%) إلى توفير 375,000 دولار سنويًا في تكاليف الحمل بمعدل 25%. يتم سداد الاستثمار في مشروع بسيط بقيمة 200000 دولار أمريكي في 6.4 أشهر - وهذا هو الحال بالنسبة لمشاريع تحسين المخزون.
تطبيقات عملية
▾
يستخدم المديرون الماليون معدلات التكلفة الدفترية لتقييم برامج خفض المخزون - دراسة الجدوى التي تظهر تخفيض المخزون بمبلغ 2 مليون دولار بمعدل تحمل 25% تولد وفورات في التكاليف الصعبة بقيمة 500 ألف دولار سنويًا، مما يحدد عائد الاستثمار في الاستثمار في سلسلة التوريد.
يستخدم مديرو سلسلة التوريد التكلفة الدفترية في تحليل البيع مقابل الشراء - تساعد مقارنة تكلفة الدفتر للحفاظ على مخزون الأمان مقابل تكلفة المصادر المتميزة للعرض عند الطلب في تحديد سياسة التخزين المثالية لكل مكون.
يستخدم تجار التجزئة التكلفة الدفترية لتقييم استراتيجيات تخفيض نهاية الموسم - عندما تتراكم تكلفة الحمل على المخزون الموسمي غير المباع، فإن نقطة التخفيض المثالية هي عندما تتجاوز تكلفة الدفتر في الأسبوع الهامش الإضافي بالسعر الحالي، مما يؤدي إلى خفض السعر على الفور خلق القيمة.
تتضمن مشاريع تنفيذ تخطيط موارد المؤسسات (ERP) إعداد معدل تكلفة التحمل في تكوين وحدة إدارة المخزون، مما يضمن أن حسابات كمية الطلب الاقتصادي، وتحسين المخزون الآمن، ومؤشرات الأداء الرئيسية للمخزون تستخدم معدلات حمل دقيقة خاصة بالأعمال بدلاً من الإعدادات الافتراضية لمتوسط الصناعة.
حالات خاصة
▾
تسمح برامج تمويل سلسلة التوريد (التخصيم العكسي/الخصم الديناميكي).
تتيح برامج تمويل سلسلة التوريد (التخصيم العكسي/الخصم الديناميكي) للموردين الحصول على دفعة مبكرة من مؤسسة مالية بسعر مخفض، بينما يقوم المشتري بتمديد شروط الدفع. ومن وجهة نظر المشتري، فإن هذا يقلل من عنصر التكلفة الرأسمالية للتكلفة الدفترية - بدلاً من تمويل المخزون برأس مال باهظ الثمن، يوفر برنامج تمويل سلسلة التوريد رأس مال عامل أقل تكلفة. يستخدم كبار المشترين مثل P&G وWalmart هذه البرامج لتقليل تكاليف الحمل الفعالة عبر سلاسل التوريد الخاصة بهم.
مخزون الشحنة يلغي التكلفة الدفترية للمشتري بالكامل -
يزيل مخزون الشحنة التكلفة الدفترية للمشتري بالكامل - يحتفظ المورد بملكية البضائع المخزنة في منشأة المشتري حتى يستخدمها المشتري أو يبيعها، وعند هذه النقطة يتم الدفع. يستفيد المشتري من توفر المنتج دون تحمل التكلفة؛ يتحمل المورد التكلفة الدفترية ولكنه يكتسب موقعًا مفضلاً للمخزون. تعد الشحنة أمرًا شائعًا في سلاسل توريد السيارات، وتوزيع الأجهزة الطبية، وتوريد المكونات الصناعية عالية القيمة.
غالبًا ما يتم التغاضي عن تكلفة تحمل المخزون العابر (البضائع المطلوبة والشحن ولكن لم يتم استلامها بعد).
تمثل البضائع العابرة رأس المال المقيد دون إنتاج إيرادات - تنطبق التكلفة الدفترية من لحظة بدء شروط الدفع (عادةً تاريخ الشحن بموجب شروط منشأ FOB) على الرغم من أن البضائع ليست متاحة للبيع بعد. بالنسبة لفترات الشحن الطويلة عبر المحيطات (30-45 يومًا)، يمكن أن تكون تكلفة حمل المخزون العابر كبيرة.
تحمل مكونات معدل التكلفة حسب الصناعة
▾
| صناعة | تكلفة رأس المال | التخزين | التقادم/المخاطر | إجمالي معدل الحمل |
|---|---|---|---|---|
| الالكترونيات الاستهلاكية | 10-12% | 3-4% | 12-20% | 28-40% |
| ملابس الموضة | 10-12% | 3-5% | 15-25% | 30-45% |
| الأغذية الطازجة / القابلة للتلف | 8-10% | 8-12% | 15-25% | 35-50% |
| الآلات الصناعية | 8-12% | 3-5% | 2-5% | 15-25% |
| الصلب / المعادن | 8-12% | 4-6% | 1-2% | 15-22% |
| المستحضرات الصيدلانية | 10-12% | 5-8% | 3-8% | 20-30% |
| قطع غيار السيارات | 10-12% | 3-5% | 2-5% | 17-24% |
أسئلة شائعة
▾
ما هو معدل تكلفة تحمل المخزون النموذجي؟
بالنسبة لمعظم الصناعات، تتراوح معدلات التكلفة الدفترية الإجمالية من 20 إلى 30٪ من متوسط قيمة المخزون سنويًا. يتضمن التقسيم عادة: تكلفة رأس المال/التمويل (8-15%)، التخزين (2-5%)، المناولة (1-3%)، التقادم (1-10%)، التأمين (0.5-2%)، والانكماش/الضرر (0.5-2%). الصناعات ذات مخاطر التقادم العالية (الإلكترونيات، الأزياء، الأغذية) لديها معدلات تحمل تتراوح بين 30-50٪؛ تتمتع الصناعات السلعية المستقرة (المعادن والمواد الكيميائية) بمعدلات حمل تتراوح بين 15 و 25٪.
ما هو مدرج في التكلفة الرأسمالية للمخزون؟
تمثل تكلفة رأس المال تكلفة الأموال المقيدة في المخزون. بالنسبة للشركات التي تقترض لتمويل المخزون: فهو سعر الفائدة الفعلي على تسهيلات تمويل المخزون (عادةً 5-12٪). بالنسبة للشركات التي تستخدم الأسهم: فهي تكلفة الفرصة البديلة - العائد الذي يمكن أن تجنيه الأموال إذا تم استثمارها في مكان آخر. تستخدم العديد من الشركات المتوسط المرجح لتكلفة رأس المال (WACC) كمعدل تكلفة رأس المال للمخزون، والذي يتراوح عادة من 8 إلى 15٪ للشركات القائمة.
لماذا لا ترى الشركات تكلفة الحمل في أرباحها وخسائرها؟
يتم توزيع تكاليف الحمل عبر بنود الربح والخسارة المتعددة بدلاً من الظهور كخط واحد "تكلفة حمل المخزون": يظهر إيجار المستودع كمصروفات تشغيل، والإهلاك على معدات الأرفف والمناولة كمصروفات استهلاك، وشطب المخزون كتكلفة تعديلات البضائع المباعة أو مصاريف G&A. لا تظهر التكلفة الرأسمالية الضمنية للمخزون (تكلفة الفرصة البديلة) في الربح والخسارة على الإطلاق. يؤدي هذا التجزئة إلى جعل تكلفة الحمل غير مرئية في التقارير المالية القياسية، مما يتسبب في قيام العديد من الشركات بالتقليل بشكل منهجي من تقدير تكاليف مخزونها.
كيف ترتبط تكلفة الحمل بالكمية الاقتصادية؟
تعتبر تكلفة الحمل أحد المدخلين الرئيسيين لصيغة كمية الطلب الاقتصادي. EOQ = √(2DS/H) حيث H هي تكلفة الاحتفاظ (الحمل) السنوية لكل وحدة = تكلفة الوحدة × معدل الحمل. يؤدي معدل الحمل الأعلى إلى إنتاج كمية اقتصادية أقل (الطلب بشكل متكرر وبكميات أصغر لتقليل متوسط المخزون). يؤدي انخفاض معدل الحمل إلى إنتاج كمية اقتصادية أعلى (الطلب بشكل أقل تكرارًا بكميات أكبر). لذلك يعد حساب معدل الحمل بدقة أمرًا ضروريًا للحصول على حساب مفيد لكمية الطلب الاقتصادية.
ما هو الفرق بين تكلفة الحمل وتكلفة الطلب؟
تكلفة الحمل هي تكلفة الاحتفاظ بالمخزون مع مرور الوقت - وهي تزيد مع مستويات المخزون. تكلفة الطلب هي التكلفة الثابتة المتكبدة في كل مرة يتم فيها تقديم أمر شراء (الشراء والاستلام والفحص) - وتزداد مع تكرار الطلب. تتحرك هاتان التكاليف في اتجاهين متعاكسين: زيادة حجم الطلب يقلل من تكلفة الطلب لكل وحدة (طلبات أقل) ولكنه يزيد من تكلفة الحمل (مزيد من المخزون المحتفظ به). تبحث EOQ عن حجم الطلب حيث تكون هذه التكاليف متوازنة تمامًا عند الحد الأدنى الإجمالي.
كيف يمكنني تقليل تكاليف حمل المخزون؟
الاستراتيجيات الرئيسية لتقليل التكلفة الدفترية: (1) خفض مستويات المخزون من خلال التنبؤ بشكل أفضل بالطلب، وتحسين الكمية الاقتصادية، والمخزون الذي يديره البائع؛ (2) تقليل عنصر التكلفة الرأسمالية من خلال تمويل سلسلة التوريد أو برامج الخصم الديناميكية؛ (3) تقليل تكلفة التخزين من خلال زيادة كثافة التخزين، أو التخزين المشترك، أو الاستعانة بمصادر خارجية 3PL؛ (4) الحد من التقادم من خلال ترشيد SKU بشكل أكثر صرامة، ودورات تجديد أقصر، وتحسين مطابقة الطلب والعرض؛ (5) تقليل الانكماش من خلال تحسين العد الدوري ومنع الخسارة والأمان.
كيف تؤثر تكلفة التحمل على قرارات التسعير؟
يجب أن تنعكس تكلفة الحمل في تسعير المنتج، خاصة بالنسبة للمخزون بطيء الحركة. إذا تم بيع المنتج مرة واحدة كل 6 أشهر ويبلغ معدل الحمل السنوي 25٪، فإن تكلفة الدفتر تمثل 12.5٪ من تكلفة المنتج لفترة الاحتفاظ فقط - والتي يجب تغطيتها في الهامش. غالبًا ما تكون المنتجات التي تبقى في المستودعات لفترات طويلة قبل البيع أقل من سعرها لأن تكلفة الاحتفاظ بها لا يتم تضمينها في تراكم التكلفة. إن أساليب تحديد التكاليف على أساس النشاط والتي تخصص التكاليف الدفترية بواسطة SKU تنتج تحليل هامش أكثر دقة من محاسبة التكاليف القياسية.
أخطاء شائعة يجب تجنبها
▾
- !باستخدام معدل الفائدة/التمويل فقط باعتباره معدل التكلفة الدفترية وحذف تكاليف التخزين والتقادم والمخاطر - فإن هذا يقلل بشكل كبير من تكلفة الدفتر. إن الشركة التي تفترض أن تكلفة التمويل بنسبة 5٪ هي المعدل الدفتري الكامل ستتخذ قرارات الاستثمار في المخزون التي تقلل بشكل منهجي التكلفة الحقيقية للاحتفاظ بالمخزون.
- !تطبيق معدل حمل موحد على جميع وحدات SKU بغض النظر عن مخاطر تقادمها - يحتوي SKU لملابس الموضة ومسمار السلع على ملفات تعريف تقادم مختلفة تمامًا، ولكن العديد من الشركات تطبق نفس معدل الحمل المختلط على جميع المخزون. معدلات الحمل الخاصة بـ SKU والتي تعكس مخاطر التقادم الفعلية تنتج ربحية أكثر دقة وقرارات تحسين المخزون.
- !حساب التكلفة الدفترية على الحد الأقصى لمستوى المخزون بدلاً من المتوسط - دورات المخزون بين الحد الأقصى (بعد تلقي الطلب مباشرة) والحد الأدنى (قبل إعادة الطلب مباشرة). الأساس الصحيح للتكلفة الدفترية هو متوسط المخزون، والذي عادةً ما يكون مخزون الأمان + (كمية الطلب / 2) لنموذج التجديد الأساسي.
نصيحة احترافية
لحساب معدل الحمل الحقيقي لشركتك، اسحب بيانات سنة واحدة عبر خمس فئات: مصاريف التمويل/الفائدة المخصصة للمخزون، وإيجار المستودعات والمرافق، وشطب المخزون وتخفيضه، والانكماش (تعديلات المخزون السنوية)، والتعامل مع العمالة. اقسم الإجمالي على متوسط قيمة المخزون لهذا العام. تكتشف معظم الشركات أن معدل الحمل الحقيقي لديها أعلى بنسبة 5 إلى 10 نقاط مئوية من تقديراتها الأولية.
هل تعلم؟
توصلت الأبحاث التي أجراها المستشارون في AT Kearney وMcKinsey باستمرار إلى أن معظم الشركات تقلل من تقدير تكلفة الاحتفاظ بالمخزون بنسبة 30-50% بسبب الطريقة المجزأة التي تظهر بها تكاليف الاحتفاظ في البيانات المالية. توصلت إحدى الدراسات البارزة التي أجريت على 200 شركة مصنعة إلى أن متوسط معدل الحمل الفعلي كان 28% - مقابل متوسط تقدير تم الإبلاغ عنه ذاتيًا بنسبة 18% - وهي فجوة قدرها 10 نقاط مئوية تؤدي إلى تغيير قرارات الاستثمار في المخزون بشكل أساسي عند تصحيحها.
Regional Guides
▾
🇺🇸 US▾
🇬🇧 UK▾
🇪🇺 EU▾
احصل على نصائح الرياضيات الأسبوعية
انضم إلى مشتركي 12,000+ الذين يحصلون على نصائح حول الآلة الحاسبة كل أسبوع.